> 数据图表谁知道可比公司估值，根据 2025 年 8 月 15 日收盘价计算 2025-8-2我们预计公司 252627 年净利润分别为 2.854.285.89 亿元，增速分别为 6.9%49.8%37.6%。我们选择华秦科技、西部超导、钢研高纳为可比公司，20252026 年可比公司平均 PE 为 4335 倍，考虑公司航发核心供应商地位叠加航空用中小零部件业务带来的增量优势，我们给予公司 2026 年 35 倍 PE，12 个月目标价为 37.8 元，首次给予买入-A 的投资评级。风险提示：原材料价格上涨风险，军品市场波动风险。国投证券综合其他
