咨询下各位全市场中长期纯债型基金及短期纯债型基金卡玛比率与夏普比率统计结果

> 数据图表

2025-8-5

仍需留意两个情形：（1）卡玛比率极高但夏普比率较低的基金，其持仓或过度集中长债，当长债面临调整时该基金或需要依赖“扛回撤撑收益”（2）夏普比率极高但卡玛比率较低的基金，其投资策略或更侧重于加杠杆投资于短债，若出现流动性风险时回撤会突然放大。