> 数据图表如何了解25H1 样本银行零售信用成本计提压力边际缓减2025-11-3成率并观察其时序变化发现：2022-2024 年样本银行零售信用风险持续、加速暴露，期间样本银行整体零售不良生成率累计提升 42bps 至 1.16%，零售不良生成额年均增速高达64.9%，而同期样本银行对公不良生成率持续下行。零售不良生成压力加大下，银行零售业务信用成本相应抬升，2022-2024 年样本银行年化零售信用成本累计提升 28bps 至1.01%。伴随银行持续出清零售不良包袱，零售贷款风险暴露整体趋缓。测算得 25H1 样本银行零售不良生成率为 1.18%，较 2024 年水平略增 2bps（vs 24H1 样本银行零售不良生成率增幅达 41bps），零售不良生成速率较前期明显收敛，或反映样本银行零售风险暴露有所缓释。零售不良生成压力下行带动零售信用成本边际缓减，25H1 样本银行年化零售信用成本为 1.02%，较 2024 年水平仅增 1bp（vs 去年同期增幅为 34bps）。而同期样本银行对公不良生成率延续下行态势，但边际上 25H1 信用成本有所回升，预计由于上半年部分房企去化不及预期、对公房地产信贷不良有所波动。西部证券大消费
