> 数据图表请问一下光通信半导体材料技术定位矩阵2026-6-6磷化铟产能短缺、需求爆发，全球已开启磷化铟扩产计划。据行业数据，2025 年全球磷化铟衬底需求达 200万片，而有效产能仅 60 万片，供需缺口高达 70%。据美国光通信龙头 Lumentum 预计，2026 年前三季度其 2028 年产能将全部售罄。全球已开启新一轮磷化铟产能扩建，对应铟金属需求持续提升。2026 年 3 月，全球首座工业级 6 英寸磷化铟光子芯片工厂已在荷兰埃因霍温高科技园区正式动工建设，总投资额超 1.5 亿欧元。2026 年 4 月 3 日，云南锗业公告实施“高品质磷化铟单晶片建设项目”，计划总投资超 1.88 亿元，将在现有产能基础上扩建一条年产 30 万片（折合 4 英寸计算，其中包括 6000 片 6 英寸）高品质磷化铟单晶片生产线，最终达到年产能 45 万片（折合 4 英寸）。Lumentum 已推进其约 40%的磷化铟扩产计划，Coherent表示 2026 至 2027 年间磷化铟产能将实现四倍增长。光模块速率迭代升级或加速提升铟需求。由于 1.6T 光模块较 800G 速率翻倍，其商业化发展加速、渗透率提升已成为市场的必然趋势，并将加速铟金属需求的增长。单颗 800G 光模块需搭载 48 颗磷化铟激光器芯片，1.6T 光模块磷化铟芯片用量则达到 816 颗，叠加单颗芯片为了散热和增益的体积微调，1.6T 光模块铟的单耗较 800G 增加了约 3.2 倍。每万个 800G 光模块铟需求量达 15 千克，而每万个 1.6T 光模块铟需求量达 48 千克。此外，每万个 3.2T 光模块铟需求量达 144 千克153.6 千克，为 800G 光模块的 810 倍。光模块速率的迭代升级或持续加速提升铟金属需求。东兴证券科技传媒
