数据来源：Ericsson，国泰海通证券研究 数据中心互联和算力调度流量正在成为骨干与城域光网络的新需求来源。5G 规模建网高峰过后，传统移动承载需求主要由存量基站扩容、局部覆盖优化和移动流量增长驱动，整体增速趋于平稳。与之相比，人工智能训练和推理需要在 GPU集群、区域数据中心和云平台之间进行高频、大规模的数据交换，对数据中心内部互联、数据中心间互联以及城域和骨干光网络提出了更高带宽和更低时延要求。LightCounting 指出，当前 AI 流量主要集中在数据中心内部，但 AI 集群扩张正在推动数据中心互联需求增长，光模块市场的新增需求也将从传统电信网络逐步延伸至 AI 集群、云数据中心和跨区域数据中心互联。由此，AI 算力流量短期内未必直接带动公众移动网络流量大幅增长，但能够通过数据中心互联和算力调度网络率先拉动高速光传输设备、DWDM 系统、路由交换设备及高速光模块需求。
