我想了解一下十分组小市值组的月度超额收益呈现明显的日历效应

> 数据图表

2026-8-3

大小盘风格具有明显的月度效应。其背后原因尚待研究，部分是由于财报披露时间，这里仅做统计学分析供投资者参考。按照市值 10 分组构建大小市值组，根据 1995 年以来的历史数据，在 2、3、5、8、11 月，小盘风格明显超过大盘1、4、12 月，大盘风格明显超过小盘。